easyJet aceita acordo preliminar para ser comprada por grupo de crédito
easyJet aceita oferta preliminar de compra do grupo Castlelake por R$ 38 bilhões. Acordo pode tornar aérea de baixo custo empresa de capital fechado.
A companhia aérea britânica easyJet anunciou um acordo preliminar para ser adquirida pelo grupo norte-americano de crédito privado Castlelake. A transação, caso formalizada, avalia a empresa em cerca de 5,5 bilhões de libras, o equivalente a R$ 38,19 bilhões. O acordo marca um avanço significativo após a easyJet ter recusado quatro propostas anteriores do Castlelake.
A proposta final em dinheiro da Castlelake prevê o pagamento de 6,90 libras por ação, o que totaliza aproximadamente 5,5 bilhões de libras em uma base totalmente diluída. Os acionistas terão a opção de receber ações não listadas como parte do acordo, permitindo que alguns permaneçam investidos no grupo privado. O conselho da easyJet considerou a oferta em um valor que seria recomendado aos acionistas.
As ações da easyJet registraram alta de 11% na Bolsa de Londres após o anúncio. A companhia aérea havia sofrido quedas em seu valor de mercado, chegando a 3,69 libras por ação, especialmente após o início da guerra no Irã, evento que impactou o setor aéreo globalmente. A primeira oferta rejeitada pelo Castlelake foi de 5,60 libras por ação.
Um ponto crucial do acordo é a possibilidade de o fundador e maior acionista, Stelios Haji-Ioannou, manter sua participação de 15% na empresa, convertendo-a para a estrutura privada. Essa flexibilidade também facilitaria o cumprimento das regras de propriedade da União Europeia pela Castlelake. Haji-Ioannou, até o momento, não se pronunciou sobre a aquisição.
A negociação encerra um período de busca intensa do Castlelake pela easyJet, que possui vasta experiência em leasing de aeronaves e uma participação na companhia aérea escandinava SAS. A easyJet havia classificado as abordagens anteriores como "altamente oportunistas", argumentando que o Castlelake tentava adquirir a empresa em um momento de baixa de suas ações.
A quarta oferta recusada pelo Castlelake foi de 6,50 libras por ação, avaliando a easyJet em 4,9 bilhões de libras. Investidores do setor esperavam uma oferta em torno de 7 libras por ação. A possibilidade de a Castlelake aumentar sua proposta, mediante acesso a mais informações financeiras da easyJet, levou a companhia aérea a concordar com uma due diligence limitada.
A easyJet, fundada como uma alternativa de baixo custo à British Airways, expandiu sua rede para se tornar uma das maiores da Europa. As ações da companhia aérea ainda não se recuperaram totalmente dos impactos da pandemia de Covid-19, não negociando acima de 7 libras desde 2021.